La piccola cappella sorge nei boschi del territorio di Genzano di Lucania a 3 Km dal centro abitato chiamato località Fonte di Capo d’Acqua. Viene eretta nel 1954 per ricordare il miracoloso ritrovamento avuto in quel luogo di un’effige della Madonna nel 1621. E’ utilizzata per celebrare le sacre funzioni al ricorrere della festa della Madonna delle Grazie il 2 Luglio, e in Agosto durante la processione e la rievocazione storica del ritrovamento dell’icona miracolosa oggi custodita nel Santuario omonimo nel centro cittadino. Si presenta con una semplice facciata a doppia falda con ampio portale a tutto sesto sormontato da una piccola cella campanaria. Sui prospetti laterali vi sono due finestre circolari.